征信有污点无法申请房贷，这已经成为很多人都了解的常识，现在又有传闻，征信查询次数多了也办不了房贷。 据媒体报道，国庆节刚过，一位购房者准备向银行申请个人住房按揭贷款，但由于此前半年，他有多次在商业银行或者互联网金融机构申请个人消费贷款的征信查询记录，最后因疑似首付贷被银行拒贷。 征信查询次数过多影响房贷？据新京报记者了解，中国人民银行征信中心曾公开表示，因申请信用卡、贷款等进行硬查询次数过多，可能会令银行对新的放贷更为谨慎；多位银行人士则表示，在决定是否放贷时，查询背后的个人资产负债、偿债能力是更为关键的因素。 【疑问1】 什么情况下会查询个人信用？ 审查个人贷款、信用卡时会产生硬查询 个人信用报告，是指征信机构出具的记录个人过去信用信息的文件，全面记录个人信用活动，反映个人信用状况。 通常情况下，个人可以自行查询信用报告，也可以在办理业务时授权银行等机构查询信用报告。此外，司法部门因办理案件需要，也可能会查询个人信用报告。 所谓信用报告硬查询，则是指在银行审查个人的贷款申请过程中，所必须进行的信用查询，比如信用卡审批、贷款审批等。此时，个人填写的申请表上通常会列有授权某某金融机构查询个人征信的条款。另外，个人也可以免费在征信中心查阅自己的信用报告。 根据央行征信中心官网提供的范例，信用报告中，详细记录了申请人名下有几个信用卡账户、名下的住房贷款情况以及公共记录（包括欠税记录、民事判决记录等）。在查询记录上，详细记载着最近2年被查询的记录，具体到查询日期、查询操作员和查询原因。 由央行编著的《金融知识普及读本》显示，通过个人信用报告，商业银行能够掌握申请人当前的负债情况，再根据申请人提供的职业、收入、担保物等情况，分析判断借款人的还款能力，确定是否给其发放贷款及贷款多少。 央行提醒，贷款申请人应当特别关注查询记录中记载的信息，其他人或机构是否未经授权查询过个人信用报告，以及硬查询次数是否过多。 据人民银行成都分行网站消息，今年9月，四川仪陇农村商业银行曾因未经信息主体授权查询个人信用报告，被中国人民银行南充市中心支行处以13万元罚款。此外，浦发银行成都分行也于同月因未经授权查询企业及个人信用信息，被央行成都分行罚款15万元。 【疑问2】 查询个人征信会被银行拒贷吗？ 硬查询次数过多可能会令银行谨慎放贷 央行征信中心在官网上明确表示，贷款能否申请取决于商业银行。中国人民银行征信中心只是提供个人信用报告，供商业银行审批贷款申请时参考。 央行征信中心曾公开指出，放贷机构在放贷时，将关注信用报告中的硬查询情况。如果短时间内查询过多，则容易给人缺钱的印象，由于缺钱的人一般违约风险较高，贷款经理更会倾向于做出谨慎放贷的决定。 因为你只有向银行申请贷款，或者之前在银行有贷款时，银行才能查你的征信。一位五大行房贷业务经理向新京报记者解释，如果征信被查询了很多次，说明你可能向好几家银行申请了好几次贷款，再向新的一家银行申请的时候，银行方面会问你前几次是否申请下来，如果申请下来，那么就意味着你的负债继续增多；没申请下来，他也会考虑你是否有其他原因以致被拒绝。 征信中心网站也显示，如果在一段时间内，申请人的信用报告因为贷款、信用卡审批等原因多次被不同的银行查询，但信用报告中的记录又表明这段时间内，申请人没有得到新贷款或申请过信用卡，可能说明申请人向很多银行申请过贷款或申请过信用卡但均未成功，这样的信息对获得新贷款或申请信用卡可能会产生不利影响。 有媒体报道，一般来说，征信查询一个月最好不要超过5次，两个月最好不要超过10次。对此，多位银行人士告诉记者，具体是否决定放贷，取决于监管部门政策、银行条款、个人信用情况等综合考量，查询次数一般只是参考条件之一。 征信中心出品的《信用报告全攻略》也指出，机构不同，态度不同，体现为愿意承担的风险种类、大小等不同，尤其是客户准入条件不同。 例如,刚参加工作的大学毕业生还款能力可能比不上工作稳定的中年人,有的放贷机构认为风险较大而拒贷。有的机构则看中年轻人的发展潜力，从长计议,愿意承担较大风险而发放贷款。 【疑问3】 贷款申请成功与否取决于什么？ 个人资产、负债情况仍是银行关注焦点 多位银行人士指出，相比于查询次数，实际操作中银行更关注查询背后的个人资产负债情况。 有影响的不是查询征信本身，而是查询征信之后的授信。一位城商行客户经理向记者解释，比如说贷款、信用卡之类的负债。 此外，上述城商行人士透露，具体到银行层面，则可能会有不同的规章制度。我们这边房贷是要求在他行没有其他商业贷款，然后月按揭金额不超过月家庭收入一定的比例。 另外，放贷与否，跟地区的贷款健康状况也有关系。一位江浙地区五大行支行人士称，如果不良贷款多，分行会上收权限，需要收集申请人的全部资料，交到上一级的分行进行审核。 此外，是否放贷还跟银行所拥有的信贷额度有关。据澎湃新闻报道，今年早间，部分银行曾接到了央行信贷额度的调控通知，要求不同程度地收缩信贷投放规模。其中某股份制银行更是指出，房贷放款要同比下降。 而来自央行北京营业管理部的数据显示，近期北京个人购房贷款月度新增额呈不断下降趋势。8月当月个人购房贷款新增额82.9亿元，为今年以来最低水平，比前7个月月均增量少81.4亿元。 【疑问4】 哪些情形可能影响征信？ 除了银行之外，互金产品也有可能影响个人征信 除了银行系统之外，新京报记者了解到，部分互联网金融公司产品也有可能会影响个人征信，这包括了借呗、微粒贷等常见产品。 其中，腾讯微粒贷客服回复新京报记者：客户在微众银行的借款记录，会按照人行的规范要求上传记录，请保持良好的还款记录，如有逾期记录是否会产生影响申请房贷或其他借款，需要咨询申请借款的银行对逾期记录的要求。 此外，支付宝客服同样回复新京报记者称，蚂蚁借呗为贷款产品，将根据人行相关规定适时上报征信系统；如逾期，后续将影响个人信用记录（含芝麻信用）。 苏宁任性付则在官网公告称，使用任性付发生逾期后不仅会产生违约金，逾期信息还会上传至人民银行征信系统。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
（原标题：爱晒自拍的注意，近万男人“撩妹”着了道！他用美女照赚了1500万，警方带着点钞机去他家……） 微信摇一摇、附近的人、漂流瓶…… 当你和“她”在虚拟空间偶遇， 并且发现“她”是美女的时候， 是不是有种天降艳遇的兴奋？ 很不幸， 他正抠着脚丫，胡子拉碴， 是个如假包换的爷们！ 当你坠入情网， 他正算计着你的钱袋。 今天上午丽水警方发布公安部挂牌督办的“6.15”特大电信网诈络骗案，这个在全国都排得上号的要案共出动1100余名警力，摧毁电信网络诈骗窝点40处，抓获12省市涉案人员540名，刑拘414人。 经初步查明，全国近万人受害，涉案总额达1.6亿元，这些受害人清一色是男的，因为上网“撩妹”着了道。 对于喜欢晒自拍的美女来说， 你在微博、QQ空间等处晒的图， 可能正被骗子 用来包装成一个虚拟人物用来诈骗。 布满灰尘的纸箱 8月22日下午3点，湖南永州一村庄。 民警悄悄靠近一栋3层农民房。这是一栋建于上世纪90年代的老房子，外墙没有粉刷。 冲进房间的时候，29岁的小柏从电脑前站起来。他穿着拖鞋，头发蓬乱，好久没理了。 房间里没什么值钱的东西，一看就是典型的穷苦农家。作为作案工具，唯一具有现代感的笔记本电脑被收缴，这台笔记本已经破旧不堪，在二手市场估计100块钱都不值。 但正是这样一台电脑，在小柏手里创了一个造富神话。民警在房间的柜子上找到2个大纸箱，用胶带封着，布满灰尘。打开纸箱，里面全是一捆捆的现金，5万元一捆，用报纸和海报简单包裹。 民警出发前，特意带了2台点钞机。几个人花了1个多小时才清点完毕，总共355万元现金。 在小柏的支付宝里，存了600多万元，银行卡里也有数百万，总的加起来超过1500万元。 守财奴 小柏中专学历，学的是电工。毕业后，在工厂车间当过小工，后来回村里帮父母卖菜，粉干、豆腐都卖过。 2011年，小柏准备结婚，他突然不出门了，天天坐在电脑前钻研，他说是做网上的生意。 一开始也没什么钱，但从3年前开始，家人发现他不断往家里背钱。差不多每天，他骑个摩托车，到七八公里外的县城，上ATM机取出一叠叠的现金，装在双肩包里背回家。 但这些钱，他基本没用过。他自己的衣服是地摊货，老婆上网买衣服，50块钱两件。有一次，老婆看家里这么多钱，想买点化妆品，被他一口否决了。 还有一次，老爸和他一起去县城取钱。回来的时候，老爸说改善下伙食，炒几个菜去。他拉了拉装满钱的背包，“炒菜太贵了，还是吃馄饨吧！”最后一人吃了碗馄饨。 小柏的钱怎么赚的，家里人不是很清楚，加上他在家里的绝对权威，都不敢多问。 这些年来，家里最大的一笔开支，就是花20万元买了一块地。日常的开支基本靠老爸开面包车拉客维持。 小柏有一双儿女，女儿5岁，儿子3岁。他说，钱存给子女以后上学用。 总工程师 小柏的“生意”是一步步做大的。 据警方调查，2011年他开始买源代码，通过看书、进技术交流群学习编程，专门为诈骗团伙制作假冒的彩票网站。 但前两年顾客不多，后来他通过百度竞价排名等推广手段，“生意”才火起来。作为诈骗团伙的技术总支撑，他没有和受害人直接接触，而是向诈骗团伙收费：诈骗团伙买一个网站要三五千元，一个服务器月租金800到2200元。 经侦查发现，小柏至少为广东、重庆、四川、福建、广西、河北等12个省市的40个电信网络诈骗窝点服务。服务器遍布境内外，包括美国、香港、广东等地。 其实小柏早就进入了警方的视线。但因为他的“寒酸”，给警方抓捕造成了很大的困扰：虽然所有的线索都指向他，可这么寒酸的一个人，让民警心里没底，会不会还有幕后的老板？ 后来根据他的收入支出比，判断他在家里藏了大量的现金，于是才带了点钞机去抓捕。 男人的优势 重庆的姚老板是小柏的顾客之一。三十出头的他，手底下已经有2个诈骗窝点。 运作是公司化的。比如1号窝点，名字叫“微腾海翔电子科技公司”，40来名员工，男女对半。 员工月薪四五千起，多的上万。员工里刚毕业的大学生比较多，虽然做段时间后一般就知道可能涉嫌诈骗，但由于待遇好，还是留下来了。 上岗前，需要熟读“培训手册”。所谓的培训，就是一种话术，教你怎么跟男人打情骂俏，让他迷恋你。 在这一点上，男人比真正的女人更有优势。因为男人更大胆、奔放，更懂男人的心思，有些话女孩子还未必说得出口。 具体的诈骗路子： 首先，老板提供美女套图，员工用来装扮自己的微信朋友圈、QQ空间，以及陌陌、探探等交友软件。比如隔三岔五地在朋友圈里晒吃饭、旅游等照片，让人误以为是真实的。 但一个虚拟身份只能用同一个美女的照片，这么多照片是怎么来的呢？据调查，这些照片是从别人的微博、婚恋网站等处下载的，一些女孩子喜欢晒自拍，尤其小网红，这给骗子提供了丰富的图片来源。 然后，员工通过微信摇一摇、附近的人、漂流瓶等找男的，加为好友。很多时候，甚至是受害人主动加的骗子，摇到了美女，忍不住。 骗子先跟你聊，显得很不经意，欲擒故纵。聊了几天，当“她”觉得你产生感情了，有点喜欢“她”了，才不经意地进入正题。 “你有没有什么投资的路子啊？” “我最近在玩彩票，有个师傅带我，赚得还可以。” 你想讨好“她”，表现出浓厚的兴趣，“她”说带着你一起玩玩。 这些假冒彩票网站打着“重庆时时彩”、“分分彩”等名号，跟正规的彩票平台很像，但开奖结果是可以操控的。 先让你赢几把，当你投入大钱的时候再通杀。此时，很多受害人仍不知道自己受骗，因为“她”是跟你一起投注的，也跟着你一起亏。看着“她”哭得梨花带雨，受害人心都化了，恨不得赶紧筹钱一起翻本。 据了解，受害人中有大学生，个别大学生被骗后，不惜借校园贷去翻本，越陷越深。 福建籍的曾某父子组建了一个“家族式”的诈骗团伙，其中曾某已经64岁。男子谢某原本在原油期货平台诈骗，后来用一个小网红的自拍照包装了一个虚拟身份，也加入了曾某父子的团伙。他在QQ里把一个小包工头骗得神魂颠倒，账户里的20万元输光后，又贷款了40万元也输光了。 抓了540人 6月15日，丽水警方成立专案组。省公安厅刑侦总队高度重视，要求进行全产业链打击。 据丽水刑侦支队信息大队大队长张俊介绍，该案涉及幕后技术支持者、诈骗实施者、买卖银行卡、买卖公民个人信息、第三方支付接口、取款、洗钱等众多环节，案情复杂。 专案组民警放弃了休假，最后半个月甚至吃住在队里，经常工作到凌晨三四点。“作案都在虚拟空间，我们也把战场放在了网上。” 经过两个多月的前期经营，在公安部五局、省厅刑侦总队的统一指挥下，8月22日和9月15日在全国范围内展开两轮收网。 通过两轮收网，共出动警力1100余名，摧毁电信网络诈骗窝点40处，抓获12省市涉案人员540名，刑拘犯罪嫌疑人414名，缴获了作案电脑658台、手机746只和银行卡240张，查扣了涉案车辆23辆，冻结涉案账户203个，查封冻结涉案资金资产3035万余元，现场查扣现金567万元。 目前，刑拘的犯罪嫌疑人已分别由各地带回羁押，案件正在进一步侦查中。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
导读：“从本质来看，现存的场外期权绝大多数合约就是场外配资，剩下的就是一些客户做套保和锁定收益。” 沪上一家大型券商营业部的人士透露。 暗度陈仓？ 近日，有消息指出，中期协发文要求期风险管理子公司不得与自然人客户开展衍生品交易服务。市场普遍认为，中期协的文件关上了最后一道自然人参与场外衍生品交易的大门。但事实上，一些机构已经研究出办法绕开监管，让自然人参与其中。 另一方面，场外衍生品业务近年来发展迅猛，但其杠杆和变向融资的属性也成为配资的另一个主战场。 监管层近两年组织数次核查并对权益互换等业务进行指导。但今年场外期权业务在多重因素刺激下规模大涨，成为主要的场外衍生品产品。 然而，场外期权具有杠杆和配资的属性，部分风格激进的券商甚至鼓吹利用场外期权替代原有配资业务。 据了解，目前监管层或有意加强对相关业务的监管，预防市场参与配资的热情重燃。 配资新战场 近一两年来，监管层对场外衍生品业务加强监管，并且提出要求。以2016年底地方证监局对辖区内证券公司、基金管理公司及其子公司的核查为例，其核心要求是不得为客户提供融资或变相融资服务。 显然，监管层已重视市场利用场外衍生品业务进行配资的情形。但此前监管重心放在收益互换为代表的衍生品业务上。 10月10日，一位兴业全球基金的人士介绍：“前两轮在配资这一块的监管实际上查的就是以收益互换为代表的衍生品，这种业务基本类似场外版融资融券，具有很强的杠杆性，同时因不透明的特点很难被管理。当时来说，场外期权的规模不大，个股期权的范围也很小，因此场外期权并没有吸引过多的监管关注。” 然而，2017年以来在各种因素的刺激下，券商场外期权业务发展迅猛。根据中国证券业协会及中证报价系统披露的月报数据显示，2017年上半年，证券公司的场外权益类衍生品新增初始名义本金，同比变化不大，但其中期权业务新增规模逐月提升。 数据显示，2017年1月、2月份，单月新增场外期权业务规模均不足150亿元。但到6月份，这一业务的规模已经升至近320亿元。与此同时，场外期权业务单月新增交易数量也由年初不足450笔增至6月份超过1100笔。 刺激场外期权业务迅猛增长的主要因素便是利用场外期权进行配资的需求大涨。 上海一家大型券商营业部打出场外期权宣传资料时，甚至称“场外期权如何替代配资，不要再错过这波红利期了”。 10月10日，北京一家大型券商深圳营业部总经理表示，两者性质完全不一样，虽然场外期权有些地方与配资效果相似。 “从本质来看，现存的场外期权绝大多数合约就是场外配资，剩下的就是一些客户做套保和锁定收益。”沪上一家大型券商营业部的人士透露。 从券商处了解到监管层或已经做出限制。深圳一家券商负责场外期权的人士表示，“目前公司场外期权的增量业务已经限制，只能做存量。” 前述深圳地区营业部总经理表示，由于很多中小券商路子太野，把场外期权当作配资来做，长此以往肯定会受监管关注。目前公司较以往更谨慎了，对于单纯想通过场外期权达到配资炒股目的的生意，已经不接单了。 个人参与仍存 由于场外期权能做到配资的效果，对于想配资炒股的投资者而言，提供另一种渠道，这对牛散而言有难以拒绝的魅力。 从另一个角度看，监管层完全切断自然人参与场外衍生品业务的目的，也是遏制利用场外期权业务进行配资的规模。 据调查，自然人仍旧能通过私募机构绕开监管参与场外业务，完成配资。 据了解，受监管要求，在券商场外期权业务中，个人投资者一直不被允许直接参与交易当中。 深圳一家券商负责场外期权的人士解释，场外期权是机构和机构之间的交易，自然人只能通过产品的形式合法合规参与。 9月27日中期协的监管亦明确提出期货公司以及风险管理公司不得与自然人客户开展衍生品交易服务。这把个人直接参与场外期权的方式全面封堵。 但牛散的配资需求，始终助推场外期权业务的波涛汹涌。为帮助个人投资者参与期权交易，部分券商各出奇招规避监管。 比如让个人投资者和合作私募签订“委托代持”协议，通过私募通道和券商进行场外期权交易。 上海一家私募正是如此操作的。其宣传资料称，公司长期经营股票配资、个股场外期权；面向个人投资者与机构投资者；可投资沪深所有个股；杠杆高达20倍，打破以往5倍的上限。协议在1个月到1年期间不等。 从操作过程介绍来看，假设个人投资者与该私募签署代买代持价值100万的个股期权，私募收取7.2%期权费，双方约定到期行权。到期后个股上涨26.2%，个人投资者行权，盈利100万×26.2%=26.2万元，净收益26.2万-7.2万=19万元。 该私募声称，场外期权优势除高杠杆外，个股还能满仓操作；同时风险可控，没有锁仓和平仓，无需保证金和利息。从该私募的场外期权合作券商来看，多家上市大型券商均在列。 前述深圳一家券商人士认为，对于个人投资者走私募基金通道方式参与场外期权，监管难以全面禁止。 另一种办法则由个人投资者寻找其它投资人共同成立资管计划，但实际上由该名自然人作交易决策，从而绕过个人身份的直接监管问题。 一家期货公司人士解释，如果私募产品为单一型，备案不容易通过；但如果是集合型，会增加监管难度。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
从线下校园消费分期生意白手起家，到如今摇身一变，以“中国最大的在线小额现金贷款平台”身份提交上市招股书。 即使在“玩的就是现金流”的互联网金融行业，趣店的速度也绝对可以用“惊人”形容。 趣店的前身是“趣分期”，也是中国互联网金融行业里当之无愧的明星公司。创办之初，它借激进的“地推”在校园市场中经营学生消费分期业务，又在社会对“校园贷”的一片质疑和讨伐中高调退出市场。 更神奇的是，退出校园贷市场之后，趣店仅用一年半的时间就做到了上亿美元的年利润，并在今年9月19日正式向美国证监会（SEC）递交了招股书。 美东时间10月3日，趣店向SEC补充了发行细节。根据补充的内容，趣店计划通过纽交所（NYSE）发行3750万股ADS（美国存托股票），每ADS价格为19到22美元，计划募集至少7.69亿美元。照此计算，趣店经完全稀释后的市值可达69亿美元。 以这组数据计，趣店即将成为在美上市的市值最高的中国互联网金融公司，远超它身后的宜人贷和信而富。 疑窦丛生的招股书 招股书中最吸引人的部分当属它的吸金能力和活跃的用户数据。 趣店的业务构成非常简单，主要分为短期小额现金贷款“来分期”（占总收入的83.3%）以及商品分期消费“趣店”（它退出校园市场后已经不再是重点）；商业模式则是从现金贷（消费分期）的用户“金融服务费”和资金成本之间赚取利差，另有少量来自商品销售分成。 数据显示，趣店在2014年（从成立的4月开始计算）、2015年、2016年和2017年前6个月的收入分别为人民币2410万、2.35亿、14.42亿和18.33亿元人民币，每年都在以数倍速度飙升；利润方面，2015年之前趣店还处于亏损状态，但2016年全年就已录得5.77亿人民币净利润，而今年光是前6个月就有9.73亿人民币净利。相应地，截至今年6月，趣店的平均月活跃用户2608.9万人，活跃借款人702.3万人，交易额达到382亿人民币。 然而，舆论质疑紧随招股书而来。 质疑主要基于招股书中披露的一些事实：趣店大部分的用户流量来自蚂蚁金服旗下的支付宝；其高利润来自现金借款的高年化利率，在日趋严厉的监管环境下，这种利润率不可持续；而近来也有媒体调查发现，学生用户仍然能从趣店的产品中获得贷款，有违银监会相关规定。 PingWest品玩综合对这份招股书的研究与对部分趣店前员工及一些互联网金融相关人士的访问调查，了解到了这家公司一些未被披露的业务细节。我们发现，趣店在其业务运行、风险控制和战略合作关系中都存在着诸多疑点——其中一部分被有选择地披露在招股书中，而另一些则被彻底隐藏： 1. 隐瞒用户构成。据《新京报》近日报道，学生仍能从“趣店”及其现金贷产品“来分期”中获得借款，这一调查结果与招股书中所谓“主要服务那些在传统金融机构中没有信用记录的年轻人”和“2015年11月已经终止向学生提供贷款”的说法相悖。实际上，我们发现趣店非但没有停止校园业务，学生借款人在总用户中甚至仍占有不小比例。 2. 支付宝完全掌握着趣店资产端（即借款人的债务）的数量和质量，甚至能够控制趣店的财务数据，进而操纵股价。趣店的用户获取、资金托管、风险控制几乎全部依靠支付宝，这被它视为“战略合作关系”。而这种单一性的战略合作关系对于一家上市公司来说，显然是不牢靠的。 3. 风控系统并不完善。不久前，有媒体报道趣店CRO（首席风控官）粘旻环已经离职。尽管趣店以上市前缄默期为由拒绝回应该报道，但PingWest品玩从可靠信源处获知粘旻环确实已于今年下半年离职，总在职时间不满一年。招股书显示，趣店的重要高管除CEO罗敏和CFO杨家康之外，只有“首席用户体验官”吕连柱一人的名字，并没有风险控制的相关高管。 一家互联网金融公司上市之前CRO离职，那么接下来风险由谁来控制？趣店对此未置一辞。 “退出校园市场”真相 首先从趣店的资产端——即借款人债务部分开始。 趣店披露，其借款的用户群体是那些“在传统银行没有信用数据的人”，“活跃用户有90.8%在18岁到35岁之间”，“大部分用户尤其是重复借贷用户来自支付宝界面渠道”。 这个年龄段，理论上包含在校大学生和高职学生群体。如果趣店果真像此前声称的那样退出校园，在实际操作上应该停止向已注册的学生用户放贷。但在趣店的招股书上，无论是总用户数、月活跃用户数还是活跃借款人数，其增长曲线都没有出现波动迹象，“退出校园市场”如此重大的战略变化，居然完全没有影响趣店的所有用户数据。 PingWest品玩从多个独立信源处确认：“退出校园市场”这件事被大打折扣。趣店唯一做的就是停止了线下地推，并大规模裁撤了兼职地推员工，然而这并不影响既有的学生用户。 而且，转型后的趣店借贷门槛只有一个，就是支付宝的芝麻信用——起初是必须超过620，后来适当放宽，600甚至600以下的借款人也有可能获得贷款。趣店在系统中对学生用户依然没有作任何区分，这使得趣店后来的新增借款人中，也有相当一部分学生。 一位前趣店员工向PingWest品玩评价称，趣店在校园贷时代获得的学生用户仍然占目前借款人总量中很大比例，这个人群趣店不能也不愿意切割。 所以，趣店当初所谓的 “退出校园市场” 更像是一个公关措辞，学生们仍然可以从趣店借到年化利率高得惊人的小额现金。 这种行为涉嫌违规。银监会早有明文规定：非持牌金融机构不得向学生发放信用贷款。趣店只有将学生分辨出来，再把这些人的债权直接对接给持牌金融机构才可能合规。但以趣店的放贷方式和风控水平，想做到这一点，难度不小。 此外，趣店曾称公司在退出校园的同时将剩余全职员工转移至一家“专注于招聘、实习、就业的校园生态服务公司”，经营助学贷、技能培训贷款等业务。那趣店到底有没有在经营这部分校园业务呢？ 这家公司就是招股书中披露的、趣店与蚂蚁金服成立的合资企业“趣校园”。招股书显示，趣校园由蚂蚁金服和趣店合资成立，趣店集团占股45.9%，蚂蚁金服占股44.1%，其余股份放进期权池。表面上，这家公司由两家公司共同运营，目前可以通过支付宝界面中的“校园工作”进入，其作用是通过趣校园“洞察校园用户行为、收集他们的数据，培养长期用户”。 除此之外，这家神秘公司的财务数据没有并入报表，也没有任何运营数据。 趣店当前股权结构 押注战略合作 一位互联网金融行业从业者向PingWest品玩一语道破了趣店的高利润实质：趣店的利润高，完全是因为成本低。 据公开信息和我们的了解，互联网金融行业每个用户获客成本通常在100元人民币左右。比如，信而富CEO王征宇在接收媒体采访时就透露，信而富的获客成本平均在17美元，这已经是一个比较低的数字。然而，包括一位趣店前员工在内的多个采访对象向PingWest品玩表示，趣店的获客成本仅有20元人民币不到——远远低于行业平均水平。 这与招股书被提及无数次的趣店的“战略合作伙伴”和股东之一——蚂蚁金服扮演的角色相关。 趣店称，其用户绝大部分、尤其是重复借贷用户都来自支付宝的用户界面。招股书显示：2016年趣店将业务转向线上后，就一直在接受支付宝的渠道导流，且费用是零。正是有支付宝白送的流量，趣店才得以获得如此大的用户流量、活跃借款人和交易额，进而录得高额利润，撑起高达69亿美元的估值。 趣店在招股书中试图把这种关系描述得合理化：在这之前，支付宝给其它第三方服务的导流也不收费。另外，两者补充协议商定，自2017年8月开始支付宝会向趣店收取相应的渠道流量费用，费率与支付宝App内其它“第三方服务”一致。 可这个说法值得探究。 支付宝App里开放的服务入口，除了蚂蚁金服及阿里集团旗下的相关业务，只有饿了么、滴滴和来分期等少数几个。支付宝的导流效果对来分期而言，相较另外两者大不一样。 在网传的趣店上市路演PPT中，将蚂蚁金服对趣店的倒流作为“亮点”介绍 PingWest品玩了解到：趣店实际上只有支付宝一个获客渠道，其余渠道的流量可以忽略不计。至递交招股书时，趣店市场部门在市场渠道扩展、品牌广告、获客方面几乎没有任何成本投入，连来分期和趣店两个App都未在应用商店做任何投放；其商务合作人员的大部分工作，只是与蚂蚁金服方面对接。不仅如此，CEO罗敏本人甚至对支付宝之外的借款人渠道完全不感兴趣，唯一算得上大规模的市场推广，是群发广告短信。 这一点招股书也可以作证。趣店的市场和销售费用在总支出中的占比分别是：2014年192.1%，2015年82%，2016年12.6%（上半年20.4%），2017年上半年竟然只有8.2%。这一部分费用大幅降低的时间点，与蚂蚁金服投资趣店的时间点重合。 蚂蚁金服作为趣店的股东之一，占股比例为12.5%。而另一家互联网巨头腾讯作为微众银行战略投资者，持有微众银行30%股份，而公开资料显示微众银行的主要借贷业务来自微信和QQ端的导流，但腾讯在微众银行的利润分成比例接近50%。 对比来看，蚂蚁金服也是趣店唯一的战略投资方（其余均为机构投资者），向趣店收取的导流费用是零。而趣店除支付宝之外，并没有其它获客来源，这相当于趣店的成本结构由蚂蚁金服全权决定。就连趣店也在招股书中承认“如果失去这一战略关系，将会对我们的业务造成负面影响”。 而这又岂止是“负面影响”四个字可以带过的。 在今年8月与蚂蚁金服的新协议生效前，趣店的流量成本仍然是零，而之前的所有财报数据都是基于流量免费这一核心基础得来。流量成本稍作变化，将会直接体现在财报上。而趣店与支付宝的导流合约只有一年期效，即2017年8月至2018年8月。如无意外则自动延期一年，期间双方都有权利终止这一合作。这意味着如遇来自蚂蚁金服方面的变化，趣店毫无招架之力。 此外，2017年3月开始，趣店与蚂蚁金服借呗合作，向借呗平台上的用户提供借款，蚂蚁金服从中抽成。这意味着趣店下一个潜在的业务增长点也掌握在蚂蚁金服手中。同样地，合作协议为期一年，双方随时可以终止。 钱赚得太容易，飞走也可能越快。趣店在依赖蚂蚁金服这个强势玩家的过程当中，还丢掉了对一家互联网金融公司来说最重要资产的控制和掌握：数据。 用户在趣店的借款需要支付宝和芝麻信用授权，借款人借款和还款的资金来往都在个人的支付宝账户和趣店支付宝账户之间进行，趣店的催收团队还需要将20天以上的用户逾期行为汇报给蚂蚁金服。而且这种开放是单向的——即趣店需要向蚂蚁金服开放数据，相反，趣店只会得到支付宝提供的一个风险评估结果。 这种合作使得趣店实际上无法掌握到借款人的行为数据，因为钱转到用户支付宝之后趣店无法监控去向，这导致趣店本身对多头借贷等高危借贷行为，也无能为力。 《中国合伙人》截图 无风可控 数据不能自己完整掌握，风控自然也会出问题。 我们注意到，招股书中只披露了趣店用户的逾期数据而没有坏帐数据。趣店的逾期率处于一个非常低的水平——可是，此类小额现金贷款用户的逾期率本身就不高，因为很少有人愿意因为如此小的金额违约，给自己惹麻烦。 可这也说明，逾期率实际上并不能代表趣店的风控水平。 趣店在招股书中形容，依靠自己“基于大数据、机器学习和人工智能”的风控系统，它才得以在几秒钟之内评估一个人的信用水平对其放贷。 此前趣店从未披露过自己的风控管理细节。最近的一次媒体报道显示：趣店递交招股书前夕，趣店有多名高层人员离职，其中就包括CRO粘旻环和另一位负责风控的曹姓总监。 而PingWest品玩经过调查发现，高管离职只是趣店风控系统问题里浮在水面上的一角。 公开资料显示，粘旻环2016年10月左右加入趣店任CRO，之前就职于美国Capital One，曾主导Capital One信用卡业务实时风控模型建设及产品上线。这样一名经验丰富的大数据风控专家，在趣店任职不到一年后，选择在公司上市前离职，这件事本身就已经有些奇怪。首席风控官职位在金融公司中重要性不言而喻，对于趣店这样数据驱动的纯线上放贷平台而言尤甚；更何况在上市之后将手中的股票套现，也是一笔非常可观的回报。 根据我们了解到的事实，粘旻环当初是罗敏主张从Capital One挖来的，到任后便着手搭建趣店的风控架构。粘的前任、风控团队的负责人是媒体报道中也已离职的曹姓总监，其真名叫曹强，因为粘旻环的到任而离职，实际上已经离开趣店一年时间。 一位趣店员工向我们透露：在曹强和粘旻环负责风控的一年多时间里，趣店的风控系统很多措施只停留在两位负责人的规划当中，曹强因在任时间过短而没有结果输出，粘旻环在任期间的确帮助趣店组建了团队并搭建起了一个风控框架。 而在粘旻环离职之前，趣店CEO罗敏将风控部门转到了技术部门下属，而技术部门的主管是一位副总裁（VP）级别的高管。也就是说，首席风控官需要向技术副总裁汇报。 PingWest品玩试图通过电话和短信的方式联系粘旻环，但没有得到对方回应。 趣店前首席风控官粘旻环 粘旻环不到一年的在职时间里给趣店的技术风控系统做的事情，有控制风险的部分在，但更多是装点门面。 经我们调查，那个“基于大数据、机器学习和人工智能”的风控系统的原理，是通过机器学习算法将逾期风险分类，以帮助逾期催收。具体而言，是把借款人的评分分为A、B两个部分，A分数评估新借款人的数据，B分数评估在趣店上发生过借贷行为用户的数据。 而这套系统正是在递交招股书之前不久的2017年第二季度才正式上线——也就是说公司刚准备上市，风控系统就上线了。 这套系统的新用户的信用评估部分也很有意思——用来评估新借款人信用的A类分数包含的部分有：芝麻信用数据、用户社交网络上的活跃度、平均流动资产指数（由蚂蚁金服评估）、线上消费水平、信用还款指数（由蚂蚁金服评估）。 可以看到，其中有三项指数由蚂蚁金服提供，而剩余两项中，“线上消费水平”有理由推测来自用户支付宝的交易数据；而“社交网络活跃度”则显得非常怪异——趣店其实并不要求用户绑定社交网络账户。 再来看趣店披露的关于风控团队的情况。 截至2017年6月，趣店员工共有1014人，风控团队291人，占总员工数的28.7%，分别负责信用管理和催收。招股书又称，其天津和抚州的员工人数为222和367人，这两个城市的员工主要负责呼叫中心（电话催收）的运营。 这两个说法存在明显的前后不一：风控团队的291人已经包含了信用管理和催收，而隶属于催收系统的天津和抚州的员工总数总数竟然达到589人。 趣分期CEO罗敏 其它上市技巧 另一个不能忽视的细节是，招股书中，趣店大放烟雾弹。 2017年上半年，在上市准备同期，趣店密集地进行了多处业务变动： 2月，支付宝决定终止给来分期和趣店的免费导流；3月，双方的补充协议约定8月开始收取费用。 4月，为避免潜在的政策风险，趣店突然停止与P2P平台合作，要知道2016年，趣店曾非常依赖P2P平台，全年来自P2P平台的金额有80.99亿人民币，占交易总额的63.7%；但2017年上半年这个数字骤降到2.75亿，仅占总交易额的1.3%。 同样是2017年4月，趣店将金融服务费的年利调整到36%以下。在此之前，2016年全年趣店所有借款中有59.5%的年利率超过36%。这同样是为了合规：最高法规定，民间借贷年利率超过36%的利息部分被视作无效。趣店计算，如此安排之后将会减少3.07亿元收入，大约是2016年总收入的21%。 又是2017年4月，趣店正式与一家银行开始合作，向借款人直接提供贷款。除了这家银行，其资金端除了自有小贷公司之外的金融合作伙伴的身份未作披露，是否持牌、对学生的放贷是否能够合规无从考证。但这里有一个数据可以参考：将债权直接对接给银行和金融合作伙伴获得的抽成收入只占2017年上半年收入的2.8%。其中的意义不言而喻。 另外，上文也提到，2017年第二季度趣店风控的重大更新才完成上线，这是它真正意义上的由机器学习技术驱动的风控算法。 以上动作，是典型的企业上市前合规运作的征兆。这原本无可厚非，但对于趣店有着另一层含义：这些动作既可以让自己显得“合规”，但动作过于频繁，反倒暴露了过去“不合规”和令人疑虑的部分，太多了。 而那些才是让趣店的数据表现如此惊人的原因。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
会议纪要显示，只要经济前景未受影响，美联储决策者仍倾向于今年年末加息，但有些人担心低通胀可能持续，还有人将根据未来几个月通胀形势做决定。 本周三公布的美联储9月会议纪要显示，美联储决策者认为，近期飓风并未影响美国经济前景，预计未来几个月经济增长会放缓，但不会长期如此。在飓风影响过后，经济增长会反弹。 货币政策方面，少数（a few）美联储官员反对今年再加息一次，希望推迟至通胀更高时再加息。但多位（many）与会者认为，如果中期经济前景总体保持不变，认为今年再度加息可能是有保障的。 另有多位（several others）与会者指出，加息的决策将取决于，未来几个月经济数据是否让他们对通胀回升到美联储目标水平更有信心。 通胀预期方面争论较多。许多与会者预计，美国薪资增幅将扩大。决策者们 “均衡的” 观点是，通胀将朝着美联储2%通胀目标回升，哪怕升速比预料的慢得多。 但多位（many）与会者担心，今年的低通胀数据可能不是暂时性因素的体现，低通胀的影响可能更持久，认为在评估通胀趋势时，撤除宽松需要一些耐心。 芝加哥商业交易所（CME）的“美联储观察工具”显示，目前美国联邦基金期货交易市场预计，今年12月美联储加息的几率为88%，和前一日预测几率相差不大，一周前预计几率不足78%。 不担心股市 低通胀疑虑增多 会议纪要显示，美联储决策者不担心股市，认为“国内金融环境仍总体宽松”，关于可能有资产价格泡沫的讨论偃旗息鼓。而对于低通胀源于手机合约价等一次性因素还是全球化、人口老龄化等持久因素，美联储决策者存在分歧。 多位（several）与会者担心，通胀率持续低位可能意味着，通胀趋势水平低于2%，有通胀预期下滑的风险。若当真如此，为保证通胀回升到2%，避免影响联储货币政策目标的信誉，决策应考虑到需要提振通胀预期。 担心低通胀持续得比联储预期久的与会者指出，薪资增长压力不够可能源于更根本的原因。 除了担心低通胀可能持续的与会者，少数认为近期无需加息的与会者，还有些与会者更担心通胀上行的风险。 换言之，那些与会者担心低估了长期通胀趋势。所以他们警告，撤除宽松行动过慢可能导致通胀中期明显高于美联储目标。可能导致金融稳定风险加剧，或者出现其他可能难以缓解的失衡。 仍处12月加息正轨?会议纪要稍显鸽派 今年9月19日-20日的货币政策会议上，美联储决定维持1%-1.25%的联邦基金利率区间不变，并宣布于本月启动渐进式被动缩表。此决定得到美联储货币政策委员会FOMC的委员全票通过。 会后公布的利率预期点阵图显示，多数联储高官预计今年还有一次加息，意味着12月仍可能加息。投资者将此解读为偏鹰信号。点阵图还显示，联储高管预计2018年将加息三次，2019年将加息两次，2020年将加息一次。 加拿大蒙特利尔银行策略师Aaron Kohli认为，美联储9月FOMC会议纪要所透露的鹰派信息低于市场预期，低于9月FOMC决议声明，也低于点阵图中明年利率的预期。 Sit Fixed Income Advisors的高级投资组合经理Bryce Doty认为，会议纪要披露，围绕近来低通胀是暂时因素所致还是更持久的趋势，美联储内部有深入探讨。它显示，美联储官员对何时最适合再次加息还未达成共识。 MFR的经济学家Joshua Shapiro预计，关于通胀的分歧不可能很快化解，但12月加息的预期现在看来仍在。 Shapiro说，鉴于9月会议纪要显示，多人认为12月加息可能有保障，也许现在的问题是，FOMC的鸽派委员里有无可能有人反对，如果有，那人可能是芝加哥联储主席Evans。但目前会议纪要看来，12月再加息可能性较大。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
（原标题：中通、韵达宣布涨价 给快递业带来哪些影响） 中通、韵达两家快递宣布涨价的消息昨日在网络中传递。在 “双11” 来临之前一个月，中通、韵达两家快递宣布调整快递价格。11日华商报记者咨询这两家快递客服以及西安部分站点，其表示暂未接到相关通知，昨晚记者发稿时价格暂未调整。不过业界人士表示不排除接下来部分网点陆续提价，对此监管部门应密切关注。 两快递公司宣布调价 具体以网点实时公布为准 10月11日快递调价消息刷屏。华商报记者查询发现，10月10日中通快递在官网、官方微博均发布了关于调整快递价格的告客户书称，今年以来快递业受运输成本增加等多种因素影响，中通快递集团经综合考虑，决定从即日起调整快递价格，具体情况请咨询当地服务网点。韵达速递10月11日也发布了告客户书，称即日起，对快件价格进行调整，具体请咨询韵达全国当地网点。 “双11”临近，两家快递调价引发市场关注，不过其并未公布调整幅度和范围。华商报记者昨日在西安市金花路附近咨询了中通、韵达的快递员，都回复说目前寄快递价格跟以前一样。华商报记者通过中通的微信端寄快递，从西安市碑林区寄送一件预估重量1千克的货品到广州市荔湾区，显示约需要13元，看不出价格变化。 “具体以当地网点为准，我们不是很清楚。”在西安市东二环附近一处中通快递站点，几位快递员正在分拣，屋内堆放了不少快件。 华商报记者昨日就调价一事拨打韵达客服电话，留下联系方式，发送了采访邮件。随后一位工作人员对华商报记者回复说，具体情况以官网公告为准。 是否调整加盟网点仍有话语权 顺丰等暂不调整 调价公告一出，市民寄快递要多花钱了？ 李先生是西安一家快递站点负责人，他说，不排除快递企业在试探市场反应，而且是否调价还需当地加盟网点研判和确认。 西安另一位不愿具名的快递业内人士对华商报记者表示，从“成本增加”等措辞看，这两家快递应该是要涨价。这两家快递的地方加盟商有一定自主权，因此调价公告主要供参考，是否提价由加盟网点决定，比如部分加盟网点业务量大、效益较好、成本压力较小，那么就不用调整；部分网点如果运营压力大有提价需求，就会调整。此外，从总部发通知到加盟商、站点、一线快递员执行，还有一个传达时间和过程。从深层来看，此次调价应该属于总部运用价格杠杆调节内部费用结算。 针对提价，顺丰表示，不会跟进涨价。京东方面对媒体表示，短期波动不受影响。有分析认为，考虑到“通达系”快递公司的紧密关系，不排除另外几家民营快递公司有跟进涨价的可能。 也有快递从业者认为对提价应客观看待。西安一位不愿具名的快递站点负责人方先生表示，近年来快递陷入低价竞争，这对消费者是好事，但价格战给快递站点运营和生存带来问题。华商报记者此前曾采访过西安一位快递站点负责人张先生，近日联系时他说已经改行了，不做快递了。 调价消息刺激股价大涨 有收割用户的嫌疑？ 在资本市场，韵达等宣布提价之后公司股价纷纷上涨，韵达股份盘中一度拉升至涨停，申通、圆通、顺丰等个股纷纷走高。在美股上市的中通快递股价大涨，市值一天增加了5.45亿美元。 中信证券昨日就中通快递提价发布研报称，目前快递行业增速维持在30%左右，行业长期格局变化将对龙头公司有利。中通提价将提振行业信心，快递公司对客户的地位可能正逐渐提升。 财经评论人士严跃进对华商报记者分析，大量快递给环保带来了巨大压力。如今市民收入不断提高，快递价格微涨也并非坏事，有利于抑制快递消费过快增长，从而形成新的市场均衡，推进绿色消费。一线快递员待遇不理想、快递行业对人力依赖较大、末端网点问题较多，从行业长期健康发展角度来看，应以正常价格水平充分竞争。 也有市场人士对股价也上涨表示质疑和担忧。他表示，快递企业靠消费者才做大做强进而上市，如今一宣布涨价股价就上涨，是否有收割用户的嫌疑？ 消费者质疑企业调价不能太任性 如联合提价涉嫌价格垄断 有网友称，这次调价太心急太任性，一看就是商量好的，不排除依次涨价，如果一起涨的话可能涉嫌价格垄断。 那么，这次是否属无序涨价？监管是否应出手？ 中国电子商务研究中心物流行业研究员姚建芳分析，目前这两家快递企业并没有公布涨价幅度，是否无序涨价不好评判。 北京志霖律师事务所律师赵占领对华商报记者表示，快递费实行市场调节价，并非政府指导价，对企业调价行为通常很难规范。但可密切关注几家快递企业是否存在联合提价的行为，如果联合提价则涉嫌价格垄断，如果没有串通，上调就属于正常的市场行为。除此之外，还可关注企业是否存在价格欺诈等违法行为。 陕西师范大学经济学博士毕超对华商报记者分析，此番价格调整应该属于成本推动型价格上涨。消费者应正确看待企业涨价行为，只要不是借助垄断市场的力量强行涨价，就属于正常的市场行为。快递市场目前属于垄断竞争市场，介于垄断和竞争之间，企业之间存在激烈竞争，不会随意涨价，但监管部门也应注意其会否借助隐性联盟的形式，集体涨价以获取垄断利润，重点是调查其涨价的依据是否充足，涨幅是否合理。 我国快递业务量连续3年稳居世界第一 国家邮政局局长马军胜日前表示，我国快递业务量已连续三年稳居世界第一。 马军胜介绍，党的十八大以来，我国邮政业业务总量、业务收入规模分别增长3.6倍和2.7倍，快递业成为中国经济的一匹“黑马”，快递业务量已连续三年稳居世界第一，对全球快递业增长的贡献率达到40%。 然而，寄递渠道安全形势复杂，车辆通行、末端投递、员工权益保障等行业发展长期存在的瓶颈问题仍需有效破解。还需引导邮政、快递企业拓展个性化、专业化、差异化、一站式寄递服务，推动服务品类向生鲜、医药等高端品易逝品扩展，满足多层次、高品质、多样化消费需求。 财经评论人士严跃进对华商报记者分析，快递公司还需建设更加便民高效的末端服务网络，提高农村和西部地区的网络覆盖率。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
为了各位看官的生命财产安全，今天中国证券报记者要给大家普及一下什么叫现金贷 “流感”（也就是那些不合规的、利率畸高的现金贷产品），以免大家中招。 什么是现金贷？ 快速膨胀的现金贷其实也可以说是个“舶来品”，即在西方发达国家同样受年轻人追捧的Payday loan（发薪日贷款）。 所谓发薪日贷款，是一种短期、高利息、低担保、发资快的小额贷款。其模式在西方国家中基本雷同，由借款人签下一份金额为借款+利息的支票交给贷款公司。贷款公司承诺在还款日，通常为发薪日的下一天之前不会去银行兑换该支票。故而其名为发薪日贷款。 狭义的现金贷主要是指基于互联网等技术手段的小额现金贷款，广义的现金贷可以包括任何以小额现金和存款为标的进行借贷的行为，是一种无担保、无抵押、无场景的信用贷款。现金贷具有金额小、期限短、频率高、利率高、没有明确用途等特点。 中国证券报记者发现，在APPStore中输入“借款”或者“现金贷”，APP搜索结果都超过600个，这还仅仅是线上借贷公司。如果再加上线下借贷公司，以“千贷大战”来形容市场竞争并不为过。因此，与前几年的P2P行业类似，现金贷正在成为资本热捧的对象之一，参与现金贷的玩家正在不断涌现。 现金贷平台为了获取借款客户，套路可不要太多。 前有“王者荣耀段位越高，贷款额度也越高”、“只需要填一个手机号就可以借款20万元”、“0抵押0担保，可贷10万至500万元”等无底线的广告语，甚至有的现金贷平台打出了“拒就送！最高888元现金，人人有份”“借不到就赔”的承诺。后有大热的影视剧插播创意小剧场，玩起了“跨界营销”。然而这些广告可能置平台风控于不顾，但是借款端广告游离于监管之外，缺乏相应的法律法规进行规范。 中国证券报记者下载了在最近大热的网剧《白夜追凶》中以小剧场的形式花样做广告的钱站app，下载钱站后，中国证券报记者按照贷款流程指引，依次填写了真实姓名、身份证号、教育状况、手机号、淘宝后，获得了8000元的借款额度。经过人脸识别、添加银行卡后，中国证券报记者提交了8000元的提现申请，账单详情显示，还款期限为6个月时，每月应还款1730.52元，计算下来的实际年化利率约为96%。若借款期限为12个月时，每月应还款953.073元，计算下来的实际年化利率约为72%。而在钱站官网上，宣称的月费利率1.45%起（折合年化利率为17.4%），与实际借款年化利率相差甚远。 中国证券报记者在申请的过程中发现，直到初审额度出现的界面也没有提示利息到底是多少。中国证券报记者找到后台的客服，询问分期利息是多少，迟迟没有答复。 为了进一步计算利息，中国证券报记者按照界面要求选择提现8000元，分期12个月，点击立即体现后，随即进入填写银行卡信息的界面。记者按照要求将相关信息填写完整，点击下一步，本以为会有类似风险或者是否确定提现之类的提示，结果信息直接提交，记者一阵胆寒，心想这回完了，以后就要举高利贷度日了，还好由于开户行错误，系统显示审核失败，而直到这一步才显示每月应还多少钱。 中国证券报记者在体验的全过程中发现，该平台故意不提示借款者利息，直到最后提现才显示。同时，也没有为借款者提供充足的考虑时间，一键下去没有回头的余地。 中招后果可能不堪设想 “现在想来都后怕，如果不是我这次国庆回老家发现端倪，我弟弟可能就要陷入现金贷畸高利率的深渊了，年化500%的借贷成本实在是疯狂。如果借了钱没能及时换上，我们全家都会跟着遭殃。” 作为一名金融从业者，李丽（化名）对于目前多数现金贷产品利率水平之高早有耳闻。 “借1000元，一周后还1100，感觉只多了100元，但是年化利率其实已经接近500%。”李丽发现，因为金额不多，加上很多平台宣传的是“日息”、“月息”，许多用户尤其是年轻人没有意识到借贷成本之高。 某网络小贷公司高管对中国证券报记者表示： “很多精明的现金贷平台将‘利率’这一敏感词抹去，而是在前端以服务费的名义就收了。比如你借1000元，其实最终到手只有900元，然后计息还是按照1000元来计，客户的综合借贷成本惊人。” 除了前期的借贷成本，后续的滞纳金也是令人咋舌。比如，趣店集团曾曝出“天价滞纳金”，每天的滞纳金是未还金额的1%，只需要100天，罚金就滚动到和本金一样多。 与现金贷一样失控的，是越来越多年轻人对于现金贷平台的依赖。李丽告诉中国证券报记者： “我看了看我弟弟几个同学的手机，现金贷APP下载了几十个，他们在每家平台的借贷金额从几百元到几千元不等，到了后期甚至是‘以贷养贷’。” 随之而来的是 “嗜血现金贷”、“变相高利贷”、“暴力催收” 等负面新闻屡见报端。有业内人士指出，目前我国活跃的现金贷客户数量在1000万-1500万，由于借款额度超低，多数都是刚踏入社会的低薪阶层，而他们往往也是金融知识缺乏的群体，对于现金贷平台的各种套路完全没有识别能力，很容易深陷其中。 监管重拳已“在路上” 在不少专家和业内人士看来，不管是为了保护消费者的金融消费权益，还是维护金融市场的正常秩序，针对现金贷业务的监管机制都亟待完善。因为只有在完善的监管体系、明确的法律地位之下，失控的现金贷才能真正回归正途。 中国证券报记者了解到，监管部门的重拳整治已经“在路上”。央行副行长易纲近日公开表示，普惠金融必须依法合规开展业务，要警惕打着“普惠金融”旗号的违规和欺诈行为，凡是搞金融都要持牌经营，都要纳入监管。 在此之前，银监会就明确要求做好“现金贷”业务活动的清理整顿工作。随后，上海、北京、广州、深圳四地也连续发文整顿“现金贷”业务。 中国银行业协会首席经济学家巴曙松建议实施有效监管以促进行业健康发展。他认为，一方面要加强行业立法，比如明确监管部门，可以借鉴P2P监管方式，由银监会与地方金融办实施机构监管和行为监管双条线；建立准入制度，确立行业从业者的合法地位；建立简明有力的执法机制。当前，现金贷主要通过互联网发放，执法手段也应以互联网和大数据为基础，实现高效监管等。另一方面，优化行业发展环境，比如加大力度建设基础征信体系，加强征信资源共享，帮助现金贷平台有效实现反欺诈、多头贷款识别和信用不良用户的识别，提升行业整体风险控制水平；建设行业自律机制和信息披露机制，增强信息透明度，有力减少对消费者的欺瞒、不正当诱导行为；加强消费者金融知识教育和信用意识教育，让借款人了解借贷行为的责任与风险等。 大成律师事务所肖飒认为，如果通过非金融机构或非放贷机构进行融资，采取网贷等民间借贷方式，则利率上限问题很难解决。 ...
具有 “国有控股+上市系” 背景，宣称平台银行存管即将上线的网贷平台99财富，最近 “出了岔子”。 近日，99财富的投资人赵刚（化名）透露，其在平台上投资的众小贷项目均出现逾期，逾期金额超过406万元。另据了解，与赵刚有相似经历的投资人不在少数，涉及逾期金额从几千元到几百万元不等。 投资人赵刚在99财富平台投资项目逾期情况（部分） 公开资料显示，99财富隶属于徐州欧信电子商务有限公司（下称“欧信电子”）。据工商资料，欧信电子成立于2014年12月10日，法定代表人杨静，注册资本5000万元，企业类型为有限责任公司（国有控股）。 欧信电子的股东分别为山西中资实业有限公司（下称“中资实业”）、深圳市迪威新软件技术有限公司（下称“迪威新软件”）以及天津云众科技发展有限公司。其中，中资实业为国有独资企业，迪威新软件为上市公司深圳迪威视讯股份有限公司全资子公司。 据了解，目前已有大批投资者赶往欧信电子南京分公司，但办公室已一片狼藉，人去楼空。 值得注意的是，根据赵刚提供的现场图片，物业公司目前为配合相关部门调查，封存了欧信电子南京分公司办公场所。 欧信电子南京分公司办公场所现已被封存 据了解，99财富是从今年9月11日出现项目逾期。据99财富微服务官方微信发布的“99数据直播间”显示，截至9月10日11：00，平台待收金额超过4亿元。不过，据赵刚提供的视频资料，99财富CEO杨静在视频中透露，官网公布的大多数数据存在水分。比如实际待收金额为几千万元，这与此前官方微信公布的4亿元存较大差距。 CEO杨静在视频中承认99财富数据存水分 实际待收金额几千万元 视频里，杨静承诺将在9月15日公布整体的兑付方案。笔者确在99财富官网找到了名为《关于近期项目逾期的兑付方案》的公告，根据公告，截至9月15日已到期的项目，99财富会陆续按照实际投资金额按垫付比例逐一打款。而对于接下来到期债权，平台将根据实际落实款项于9月30日予以部分兑付。 紧接着的9月17日，99财富又发布了一则《公告》，提出了最新的兑付方案：9月30日兑付10%；10月30日至2018年1月30日每期兑付15%；2月28日兑付30%（减去前期兑付部分）。此外，《公告》显示，受环境等因素影响，逾期项目清收进度缓慢，99财富将根据实际催收到账款项进行逐一部分兑付。 针对上述兑付方案，赵刚介绍，“根据9月15日发布的兑付方案，一小部分投资人兑付了2%，我也收到3.5万元。但9月30日兑付10%的方案，实际拿到兑付金额的人非常少，不足20人。”多名投资人也表示，兑付金额至今未收到。 针对投资人到期资金兑付等问题，记者拨打了99财富官方客服电话，以及投资人提供的99财富高管手机号码，截至发稿前，均无人接听。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
首批上市公司三季报出炉亮丽业绩公布后不涨反跌 10月10日，方大化工（000818.SZ）发布了三季报，10月11日，旗滨集团（601636.SH）、博汇纸业（600966.SH）也公布了三季报。然而，这三家业绩亮丽的公司，在三季报发布之后，股价却都出现了下挫。 方大化工在业绩公布后的当天下跌了1.73%，旗滨集团当天下跌了3.53%，而博汇纸业的跌幅更大，当天就下跌了7.26%。那么，这几只绩优周期股的股价为何在业绩公布后反而出现大跌？． 三家上市公司业绩公布后“见光死” 三季报显示，方大化工前三季度实现营业收入23.38亿元，同比增31.22%；净利润1.195亿元，同比增长187.82%。其中，第三季度净利5849万元，同比增长88%。 对于第三季度净利润的大幅增长，方大化工早在三季报预告中就表示，报告期内公司化工产品市场价格走势良好，产品销售价格较上年同期上涨幅度较大，主营业务利润增长幅度较大。从下游需求看，化纤、造纸、印染对烧碱需求较强，预计烧碱10月份或继续维持高位运行态势，价格或在1150至1200元/吨左右。 不过，这份亮丽的成绩单似乎并未能刺激方大化工的股价表现。10月10日早间，在高开近0.7%后，方大化工股价旋即下滑，盘中翻绿后有过上攻，开盘十分钟后创下12.33元/股的当日新高。此后，方大化工熄火，再度震荡下行，盘中一度跌幅达1.90%。 三季报公布后的“见光死”现象，也随后出现在了旗滨集团和博汇纸业这两家公司身上。 旗滨集团三季报显示，公司1月至9月实现营业收入54.93亿元，同比增长15.88%，净利润8.25亿元，同比增长90.89%。 这一业绩表现在A股属于相当不错的，对于今年以来业绩增长的原因，公司曾在半年报中表示，下游房地产市场的需求增长将继续支撑玻璃价格稳中有增，叠加供给侧结构性改革和环保督查等因素，减缓了供给端产能增加的冲击；同时，公司在管理、技术、产品上的创新，增效明显。 在公布业绩之后的交易日，公司股价就出现了低开低走，之后整天都处于一蹶不振的状态之中，最后以下跌3.53%收盘。 博汇纸业也交出了一份不错的“成绩单”。三季报显示，公司1至9月实现营业收入63.4亿元，同比增长19.69%，净利润6.1亿元，同比大幅增长469.6%。对于业绩大幅增长，公司表示，这是受益于行业环保整治及供给侧结构性改革，公司主要产品销售价格较上年同期有所上升。 但是博汇纸业在业绩公布之后的股价表现更糟糕，一开盘就出现大幅度下跌，随后越走越低，以下跌7.26%收盘。 原因何在 上述这几家公司业绩表现亮丽，均属于绩优周期股，此次三季报公布之后，反而出现“见光死”，背后原因何在？ 事实上，10月份以来，随着三季报的公布，市场开始炒作业绩，而不少有着良好业绩预期的公司股价都出现了一定程度的上涨，上述几家公司也不例外。如方大化工在业绩公布前已经出现连续两个交易日的上涨，涨幅超过了10%，旗滨集团、博汇纸业之前也同样出现过大涨。 分析人士认为，之前这些股票的股价表现已经消化了业绩利好，而随着业绩的真正公布，反而因为利好落地而出现获利回吐的情况。而这样的现象，在过去也有出现，如果市场行情较弱，这种情况也愈加明显。 除此之外，对于这些绩优周期股，社保基金已经在撤退，这一点值得投资者警惕。对于旗滨集团而言，十大股东方面，三季报显示社保基金三个组合均已退出。半年报显示，社保基金四一二组合、一零五组合和一一六组合分别位列旗滨集团第四、第五和第八大股东，合共持股5335.4万股。三季报中上述社保基金均已退出前十大股东之列。 博汇纸业的情况类似，截至三季度末，二季度末持股1.54%的社保基金四一二组合已退出公司十大股东名单。 根据沪深交易所定期报告预披露时间安排，两市共有1293家公司对三季度业绩进行了预告，其中382家预增，359家略增，155家续盈，74家扭亏，68家预减，85家略减，72家续亏，42家首亏，56家表示不确定，统计显示，预喜类公司占比75%。 天风证券认为，随着三季报的陆续出炉，市场对于明年的行情开始有明确的预判，于是估值切换的机会将逐步展开。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
周三，香港证监会法规执行部执行董事魏建新（Thomas Atkinson）表示，证监会正在调查136宗活跃舞弊个案，28宗属于 “尤其严重” 个案，且正在调查15家新股保荐人。 魏建新在汤森路透泛亚监管峰会上致辞称，这些保荐人被指在安排首次公开募股(IPO)时工作不合标准，包括没有验证关键的业务数据和营收信息。由于保荐人工作马虎，造成了数以10亿港元计的损失。 不过，魏建新此次并未点名哪些保荐人正在接受调查，也未透露不当行为发生的时间段和具体的公司。 香港证监会加强了与香港警方的合作，正研究针对香港与内地之间犯罪活动的新监管对策，包括证据收集。 他说：“相当多的严重个案涉及跨大收入和循环融资，当中很多由关联方和假客户构成。当然，其中一个有效防范这种舞弊的风险管理工具就是我们的IPO保荐人制度。” 今年初，香港证监会提告高等法院，要求保荐人渣打、瑞银以及另外四间机构就中国森林2009年IPO案向小股东赔款。 靠谱众投 kp899.com：您放心的投资理财平台，即将起航！ ...
