2015年12月28日，银监会会同工业和信息化部、公安部、国家互联网信息办公室等部门研究起草并发布了《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法(征求意见稿)》。该文件的出台使得长期以来悬而未决的监管政策终于迎来了曙光，也给整个P2P网贷行业的规范化发展提出了新的要求。而该《办法》对于那些以P2P为名从事违规金融活动或以P2P作为短期圈钱牟利的人来讲，也将是一次沉重的打击。

对此，业内人士认为，P2P原本就是以信息中介为主体的撮合借贷平台，其职责就是要对融资项目进行有效的审核和风险管控，以确保投资人在风险可控或较小的情况下进行投资。长期以来P2P行业一直被认为是一个门槛较低的行业，其实这是一种错误的观点，P2P作为互联网金融的重要组成部分，其本质依然是金融行业，又由于其与互联网进行了有效的融合，所以要同时兼顾金融和网络所带来的双重挑战。

那么，作为一个规范的、健康的P2P平台，都需要面临哪些考验呢？

首先，P2P平台自身需具备较强的资金实力。按照《办法》中的规定，P2P公司不得直接或间接接受、归集出借人的资金。这也就意味着P2P公司无法通过设立资金池的方式进行资金周转和调配，这就给平台资金的运营能力提出了巨大的挑战。由于平台不接触借贷双方的资金，资金通过托管渠道进行借贷和偿还，这就使得平台在早期运营上需要承担相对较大成本，而较小的平台由于无法在短期内实现收支平衡，又无足够的实力长期维持平台的高成本运营，最终将造成小平台由于巨大的成本开支而不得不退出该市场。因此，P2P平台的建立其本身需要有强大的资金投入作为基础，才能够保证P2P平台早期发展的稳定。

其次，P2P平台需具备良好的项目管理能力。P2P平台在早期发展过程中需要迅速积累用户，以达到一定的数量规模，来满足平台项目的融资需求，而伴随着营销活动的进行，平台用户的增长速度往往会达到甚至超过平台项目的增长速度，这就意味着平台项目将出现供不应求的状态。而平台此时为维持投资者的投资热情，平衡投资规模和融资规模，就要面临一个抉择，是提升项目管理调配能力，加速寻找和上线优质项目，还是通过虚设、自融、夸大项目融资量级等违规手段来满足用户的投资需求？显然对于后者更容易实现，但其问题就在于增加了平台出现风险的概率，同时也存在着严重的不诚信行为和行业违规行为。因而，平台业务量的发展是伴随着项目管理运营能力的提升而提升的，绝不能为了追求高投资额而肆意扩张业务规模。

第三，P2P平台需严格做好项目的风控管理。我们知道，P2P网贷行业作为互联网金融的重要组成部分，其本质仍是金融行业，良好的风控管理能力可以有效地降低平台坏账率，提升平台抵御不良资产的能力，所以风险管控能力也成为了P2P网贷行业的核心竞争能力。从目前P2P行业的实际情况来观察，如今仅凭借款方提供的财务报表、收入证明等资料无法真实的反映该项目的风险，平台必须通过多种渠道、多种手段对借款人的实际经济实力、借款用途、实际营收状况、以往信誉等多个方面进行综合评定，充分考察借款人的还款能力和还款意愿，才有可能将项目风险降到最低。目前，部分平台通过共建诚信数据库，共享黑名单等方式实现项目早期的风险预警，但这也只是亡羊补牢的做法，无法阻挡新的违约行为的产生。因此，风控管理能力就成为了衡量各个平台实力的最核心要素，也成为了P2P平台运营能力的重要体现。

第四，P2P平台需谨慎衡量自身的风险承载能力。如今很多平台都在标榜自己平台的投资规模有多大，给投资者留下了规模大就靠谱的印象。但其实不然，一家P2P公司的融资承载能力是有限的，其对风险项目的抵抗能力更多的是来自于第三方融资性担保机构，而每一个第三方融资性担保机构的抗风险能力又根据其自身的实缴资本的多少相关。举例来说，假设一个融资性担保机构的实缴资本在1亿元人民币，根据其自身的风控能力估算，假定其能够确保自身审核的项目中坏账率控制在10%以内，那么他能够担保连带赔付的融资项目总规模就是10亿元人民币，也就是说，第三方融资性担保公司将其实缴的1亿元资本作为其对项目担保赔付的最大能力。但如果该第三方融资性担保机构在同一个时间段内向P2P平台担保的项目总额高出了10亿元人民币，那么一旦坏账产生，很有可能该第三方担保机构将无法承担由坏账而带来的还款压力，P2P平台的投资风险也将被扩大。因此，P2P平台的合理融资规模并不是由投资人的总体投资规模决定，而是由P2P合作的第三方担保机构对项目风险的承载能力所决定。

第五，完善的网络安全防护措施。P2P平台作为互联网金融的重要组成部分，其本身具有典型的互联网特点，融资和投资行为都借助于互联网平台来实现，因此，网络安全对于一家P2P网贷平台来说至关重要。如今，互联网黑客技术越发成熟，网络黑客们也在不断的挑战着各个网站的技术团队，构建一整套完善的互联网安全体系，不但要保护好平台的运营安全，更重要的是确保用户的账户资金及个人信息的安全。据了解，到目前为止，受到过网络黑客攻击的P2P平台已经有数百家之多，而攻击源也来自于全球的多个地区。遭受到攻击后P2P平台或被敲诈钱财，或因无法抵御攻击而被迫关停。由此可见，伴随着我国P2P行业的快速发展，网络安全也成为了各个P2P平台所面临的又一大行业问题，P2P平台必须建立起完善的网络安全体系，以保证平台的正常交易和用户资金和信息安全可靠。

业内人士进一步表示，作为一家专业的，有行业标准和行业良心的P2P网贷平台，在自身的建立和运营过程中都面临着众多专业问题需要解决，这一行业绝不是某些人口中的低门槛暴利行业，更不是投机圈钱的游乐场。P2P网贷行业需要的专业人才是要兼顾互联网和金融双重知识体系的复合型人才，而要做好一个P2P平台，对所投入的资源质量和管理能力的要求将更高，这绝不是一般实力的小企业或几个学过网络技术的大学生所能够承受的。最后，作为互联网金融行业的一份子，希望在国家各级主管部门的监管之下，P2P网贷行业能够朝着更加专业，更加完善的方向发展，并逐渐淘汰那些不具有P2P业务运营能力的平台，净化P2P市场，还P2P行业一个正面、积极的行业形象！