摩根大通已于近日宣布与网贷平台OnDeck达成合作，将与其共同努力缩短四百万小微企业客户的贷款流程。摩根大通是美国最大银行，而OnDeck是继LendingClub之后的又一家P2P上市公司。

 

    在美国，小额贷款通常是指少于25万美元的贷款，其出发点是消除借款用户的痛点，让借贷过程变得相对容易，即提供即时的贷款审批服务，甚至实现“当天放款”或者“隔天放款”功能。

 

    美国小企业贷款一般需要几天或者几周时间才能发放，摩根大通希望能够借助OnDeck的能力实现一定程度的业务转型和效率提升。摩根大通首席行政官杰米·戴蒙很早就提出过警告：“硅谷的科技公司正在侵蚀金融系统。作为一家世界级的大银行，摩根大通显然应该很清楚互联网金融行业的趋势。”

 

    美国最大投资银行高盛也于2015年6月决定放下身段，开始做网上个人信贷。高盛甚至已开始从LendingClub和Prosper的营销、信贷、工程等部门挖人，希望借助P2P操作技术为客户提供更有效、更便宜的借款。

 

    LendingClub、Prosper和OnDeck一起占到美国P2P行业逾95%的份额，可是这三大P2P平台的出借资金主要不是源于“散户”，70%的出借资金源于金融机构。

 

    目前，国内很多商业银行也在建立自己的P2P平台，主要的银行系P2P平台包括平安集团的陆金所、招商银行的小企业e家、国家开发银行旗下的开鑫贷和金开贷、民生银行旗下的民生易贷和民贷天下、包商银行的小马bank、兰州银行的e融e贷等。然而，银行内部不同业务系统争夺业务会产生内耗，知名银行系P2P平台小马bank甚至在2015年7月暂停发布新项目。

 

    互联网金融创新已势不可挡，全球银行业正被迫做出改变，而国内的情况更为复杂和特殊。

 

    中国银行业目前已很难吸到定期存款了，而形形色色的银行理财产品扑面而来，有银行代销的、有银行自营的，因为明显的利率差异，几乎所有银行柜台都无心劝导客户办理存款。银行的稳定营收正在失去稳定，长期资金来源开始面临枯竭。这意味着什么？

 

    以短期而不稳定的（活期）存款资金，去匹配必须稳定的长期贷款（包括房贷、车贷等消费类贷款），大大提升了商业银行流动性管理的难度和成本，商业银行向企业提供有效服务的能力和效率也因此弱化。这迫使银行贷款越发审慎。

 

    商业银行过去非常稳定的利润增长已不再稳定，对于发展普惠金融的社会责任也有心无力。于是，政策面逐渐转向“提高直接融资的比重”。

 

    央行原副行长吴晓灵认为P2P行业的本质就是个人和个人之间、出借人和借款人之间，借助于信息的直接融资行为。

 

    以国内知名的东方银谷互联网金融平台为例，始终坚守自身信息中介的定位，银谷平台直接连接借款人和出借人两端，平台只居中提供交易信息和信用管理服务，而不用触碰双方交易资金。风险被集中在对借款人的信用管理上，不涉及资金池运作。

 

    在银谷平台的体系里，普惠金融最核心部分是风险控制，互联网技术只是一种手段。银谷平台最先考虑的始终是如何把控风险。

 

    风险控制并非一味拼凑资料，国内征信体系不健全，在数据收集、分析上银谷平台要花费很大的人力物力财力，不断提高风控技术水平。除了对借款人的社会圈子、家庭圈子、经济圈子做尽职调查，他们正全力打造包括数据、流程、监控、系统等模块在内的风控体系，每天做控制和预测并不断调整，以应对各种不确定性。

 

    正是东方银谷等富有社会责任感的互联网金融公司的不懈努力，才使互联网金融逐渐演变得更为稳健可靠、不断靠近主流。