七月，美国财政部发出公开请求，要求了解全国网络借贷市场的基本信息，对全行业进行一次“摸底”。这是首次有联邦级行政机构对网贷行业进行调研。此话题随后引来了广泛和多样的反馈。

如果是在几年前，这一要求就不会获得像今天这样的反响效果。“市场化借贷”本身也是两年前才被创造出来的新单词。多年来，金融行业的老玩家——监管者、银行和类银行机构——都始终关注着这个行业。现在，这个新兴的行业已坚定地走向前台，希望他们的声音被听到，希望成为现代金融行业的一个重要的发展方向。

回复者类型

目前财政部共收到96份来自机构与个人呈递的反馈材料。简单梳理反馈信息，可以发现一些有趣的现象。

美国财政部调研反馈

从上面的图中可以看到，反馈者所属的行业范围相当宽泛。其中包括那些直接参与网络市场化借贷的公司和那些利益相关的公司。还有一些比较有趣的回复者，比如芝加哥市长、奥巴马总统的前白宫幕僚长易曼纽(Rahm Emanuel)。他写了一封信表示对财政部新动作的支持，同时也建议加大小企业贷款支持力度。另外还有一些美国本土的印第安人组织也做出了回应。他们中的很大一部分运营着联邦法律特许的部落借贷生意。

有几家和网贷直接相关的银行提交了反馈信息，比如WebBank和十字河银行(Cross River Bank)。另外，有不少社区银行、信用社和银行协会做出了反馈。有趣的是，没有任何华尔街的大银行做出回应，也许是因为许多大银行错过了网络借贷价值链中的机会。有部分银行计划推出自己的消费贷款网络借贷平台。

海内外的监管

评估某个影响广泛、成长迅速的行业，通常会参考其他国家的监管规则。对于网贷行业来说，英国尤其重要。英国对于网贷行业的轻度监管(Light Touch)获得了许多业内人事的好评。英国的成功经验证明了监管可以鼓励和支持市场增长，同时兼顾信息披露和消费者保护。有趣的是，这次英国的P2P管理机构P2PFA对美国财政部门的信息调研做出了回馈。它并没有对美国市场或者美国法律进行评论；而是介绍了一些英国监管现状，作为经验共享。

监管的确定性

在所有反馈的讨论话题中，最重要的一点是监管方面的确定性。许多回复意见都强调了需要有一个清晰的监管框架，让市场的所有参与者都能遵循统一的规范，加强市场的信心。

比如最近的美国法院对于跨州经营判决的讨论，就证明网贷在美国面临地方法规与联邦法律之间的冲突。另外，整体贷款是否可以被判定为证券产品；网贷平台究竟应该如何保留风险等问题都是大家关心的热点。

未来会如何

最近十年，网络借贷领域催生了大量的金融创新。这个行业给借款者、投资者和整个金融系统都带来了好处。政府机构正在向这一领域投入更多关注，以保证整个行业的创新活力。幸运的是，美国财政部与其他机构目前为止都是在推进建设一种包容性的金融体系，支持市场化网络借贷，提升网络借贷的安全性和稳定能力。

随着信息收集阶段的结束，未来美国网贷政策可能会迎来更多的令人兴奋的新消息。(网贷之家 金鲵/译)

by David Snitkof from Orchard