股权众筹和P2P借贷已经侵蚀了传统金融行业相关市场份额。对于主流金融服务机构来说，货币兑换领域的P2P是他们面对的最新挑战。

P2P外汇兑换网站省去了货币兑换的中间人，直接给顾客提供公开的交易市场、让他们享受众人决定的汇率。

P2P外汇兑换平台每一笔交易收取的交易佣金大概是0.5%左右，相对平价。银行通常会对外汇汇率的中间价抽取1%到5%不等的点差，有时候还会有额外的兑换费用。

最大的P2P外汇兑换服务平台 TransferWise 在英国举行了“停止隐性收费”活动，P2P外汇兑换的理念在那里受到了欢迎。

“但是目前，P2P外汇兑换只占全球市场0.01%的份额。”TransferWise首席执行官塔维特·辛里库斯说。

去年，总部位于伦敦的 TransferWise 获得了安德森霍茨基金5800万美元的投资——这家加利福尼亚风险投资公司曾经投资了Facebook、Airbnb和Twitter.

“我做这个东西，是因为之前个人的经历。”辛里库斯说，“作为一个爱沙尼亚外籍人士，我经常需要兑换货币。后来我渐渐意识到，银行提供的报价都很糟糕。”

维拉风投的合伙人安德鲁·麦克马科说，“零碎的现金兑换是消费者在银行那里被剥削的最厉害的领域之一。”客户将会因为科技发展而受益。

去年，维拉作为领投方，向TransferWise投资了600万美元。

在线P2P货币兑换平台CurrencyFair预计，P2P外汇兑换市场规模将会以每年500%的速度增长，在2017年达到2500亿英镑的规模。英国将会占其中40-50%左右的份额。这家总部位于都灵的公司预计，全球整体的零售货币市场规模可能超过1万亿英镑，但是由于传统技术和文化系统隔阂，传统银行很难覆盖所有的业务。

公司首席执行官布雷特·迈尔斯说：“我们曾与银行讨论过这个问题，但如果要他们改变自己经营外汇兑换的方法，那将会是一个困难的大转型。”

英国沉香木投资管理公司的首席执行官西蒙·强普表示：行业既有的官僚机构拥有巨大的利润收入，他们不会有强烈的动机去与新技术竞争，除非有一天他们的规模被赶上了，并且感受到了明显的威胁。沉香木投资管理公司是网上博彩平台Betfair的早期投资方。

“小型的交易商是最容易受到‘去中心化’冲击的部分”强普说，“相比银行的其他业务来说，外汇兑换是一个高利润率的生意：购买方和出售方两者间的点差巨大。如果外币兑换的整个商业模式发生改变，这套传统的系统可能会非常脆弱。”

银行们则反驳道，他们的外汇交易提供全面的保护，还有更好的客户服务。

在英国，P2P外汇交易公司作为支付机构受到金融监管局的监管，但有些人担心，让人们自主制定兑换汇率可能会有潜在的风险。

这也是为什么 TransferWise 要坚持固定的汇率。其他一些平台则是提供“市场化”的环境，让人们自由报价、商定兑换汇率。

传统外汇交易商伊伯里公司的贝弗利·特雷诺说：“P2P平台并不能完全满足用户的所有需求，例如，它们无法提供货币战略咨询；它们也不能提供渠道，帮助公司吸取大量外国货币。P2P公司的业务都取决于当时那个时点市场上是不是有足够的交易。如果没有，他们就不得不转向流动性提供商哪里寻求帮助，而这些流动性提供商可能并没有很好的规模效益。”

Currency Cloud就是一家所谓的“流动性提供商”。它是一家总部位于伦敦的现金支付公司。它专门为P2P外汇兑换提供短期的资金支持。它的首席执行官麦克·拉文说：“有时候，P2P平台撮合日常兑换会有困难，但是这些短期的差额可以用很小的代价垫上。P2P外汇交易平台非常重视对客户的透明度，这在其他资金管理者那里可并不常见。我们很高兴，能给小企业和个人提供那些原本只有大企业才能享受到的工具、汇率和支付网络。”（网贷之家 金鲵/译）